Défi 6 % : reporting au 10 août 2022 – Accalmie

Le portefeuille se redresse mais les marchés restent mal orientés : l’inflation reste élevée et la guerre en Ukraine dure. En Europe, la pénurie de gaz menace.

Vie du contrat

4 000 euros ont été investis sur un contrat d’assurance vie en juin 2018. Ce versement initial est complété par des versements mensuels de 167 euros par mois.

Arbitrage du 19 juillet 2022

L’arbitrage annoncé en juillet est effectif. La sécurisation du portefeuille est encore renforcée car la situation économique mondiale se dégrade. L’inflation est élevée, les banques centrales mènent des politiques plus restrictives qui pèseront sur l’activité, la guerre en Ukraine se poursuit et les tensions géopolitiques restent fortes. Dans ce contexte, mieux vaut se faire discret sur les marchés.

Versement mensuel du 8 août 2022

Les versements mensuels sont très majoritairement investis en actions (142 euros sur 167 euros). Ces versements sur des supports risqués sont la contrepartie de la sécurisation commencée il y a plusieurs mois. Dans un contexte incertain, la stratégie retenue consiste à limiter la part des UC tout en essayant de profiter de la baisse des marchés grâce aux versements mensuels.

Situation du contrat au 10 août 2022

Le contrat est composé majoritairement de fonds en euros. Le niveau de risque s’établit à 3 sur une échelle de 7 (SRRI). Le portefeuille est adapté à l’environnement baissier.

Performances

Historique (base 100 au 28 juin 2018) jusqu’au 10 août 2022

Le portefeuille s’est redressé depuis le dernier reporting puisque la perte s’est réduite à -4,33 % depuis le début de l’année. La tendance reste néanmoins baissière et même si l’inflation semble avoir atteint son pic aux États-Unis, rien n’indique qu’elle puisse s’inverser prochainement.

Performances du 13 juillet 2022 au 10 août 2022

Les marchés actions se sont fortement redressés aux États-Unis et en zone Euro mais la situation de la Chine absorbe une partie de cette hausse.

Contrôles

La volatilité attendue du portefeuille s’établit à 4 %. La sécurisation progressive a permis de limiter l’ampleur des pertes mais elle a aussi freiné le rebond des marchés.

Bien évidemment, cette allocation devra être modifiée pour espérer atteindre la cible de 6 % de rendement. Mais pour l’instant, elle semble adaptée à l’environnement actuel.

Compte tenu de l’accumulation de signaux négatifs, l’hypothèse d’une forte baisse des marchés d’ici la fin de l’année est privilégiée.

Historique du contrat

4 000 euros ont été investis sur un contrat d’assurance vie. L’objectif est de montrer qu’une prise de risque maîtrisée permet d’obtenir un rendement supérieur à celui des placements sans risque.

Le Défi 6 % vise une rentabilité annuelle moyenne de 6 % et une volatilité maximale de 10 %.

La démarche et la méthode, ainsi que les modalités de choix du contrat d’assurance vie ont ét éprésentées dans les articles suivants :

Assurance vie : Comment obtenir un rendement annuel moyen de 6 % ?

6 % de rendement avec un contrat d’assurance vie : la méthode du Défi 6 %

Défi 6 % : Comment choisir le bon contrat d’assurance vie ?

Défi 6 % : C’est parti ! Souscription du contrat d’assurance vie et sélection des fonds en unité de compte

L’historique complet des arbitrages effectués depuis la souscription du contrat est disponible sur cette page.

Au mois prochain.

Arnaud Sylvain

Conseiller financier indépendant
Titulaire d'un master en gestion de patrimoine et docteur en économie.

En savoir plus